5:25-regeln — så beskattas försäljning av fåmansbolag

Vad är 5:25-regeln?

5:25-regeln beskriver vad som händer när andelar i ett fåmansbolag övergår från att vara kvalificerade till att vara okvalificerade. Begreppet “5:25” syftar på att du behöver vänta i 5 kalenderår efter att du slutat vara verksam i bolaget, varefter du betalar 25 % kapitalvinstskatt på försäljningsvinsten.

Under 3:12-reglerna, som gäller för kvalificerade andelar, kan skatten på vinst utöver gränsbeloppet bli upp till 52 %. Det är kombinationen av kommunalskatt (ca 32 %) och statlig inkomstskatt (20 % på belopp över ca 613 900 kr). 5:25-regeln är alltså ett lagstadgat sätt att sänka skatten drastiskt — om du planerar i tid.

Kvalificerade vs okvalificerade andelar

Skillnaden är fundamental och avgör hela skattesituationen vid försäljning.

Kvalificerade andelar — 3:12-reglerna gäller

Dina andelar är kvalificerade om du (eller närstående) har varit verksam i betydande omfattning i bolaget under de senaste fem åren. Det innebär att utdelning och kapitalvinst beskattas enligt 3:12-reglerna:

• Vinst inom gränsbeloppet: 20 % kapitalskatt
• Vinst utöver gränsbeloppet: tjänsteinkomstskatt (32–52 %)

Okvalificerade andelar — 25 % kapitalvinstskatt

Om andelarna inte längre är kvalificerade beskattas all kapitalvinst som vanlig kapitalinkomst med en flat skattesats på 25 % (kapitalvinstskatt är normalt 30 %, men för aktier i onoterade bolag gäller 5/6 av vinsten, vilket ger 25 %). Gränsbelopp och löneunderlagsregler saknar betydelse.

Hur fungerar 5:25-regeln i praktiken?

Regeln är enkel i sin grundprincip men kräver noggrann planering:

1. Du slutar vara verksam i betydande omfattning i bolaget. Det innebär att du lämnar den operativa rollen och slutar bidra till bolagets verksamhet på ett sätt som är av väsentlig betydelse.
2. Du äger fortfarande aktierna men är inte längre aktiv i bolaget. Det är ägandet som ger dig möjligheten att sälja — inte delaktigheten.
3. Fem hela kalenderår passerar utan att du (eller närstående) är verksam i betydande omfattning. Observera att det räknas i kalenderår, inte rullande 12-månadersperioder.
4. Andelarna blir okvalificerade. Från och med det sjätte kalenderåret beskattas en försäljning med 25 % på hela vinsten.

Exempel: Om du slutar vara verksam i ditt AB den 15 mars 2024, räknas 2024 som det första karensåret. De fem åren slutar alltså den 31 december 2028. Från 1 januari 2029 är andelarna okvalificerade och du kan sälja med 25 % skatt.

Vem räknas som närstående?

En vanlig fälla är att glömma att närstående också påverkar din kvalificeringsstatus. Om en närstående person är verksam i betydande omfattning i bolaget, räknas dina andelar fortfarande som kvalificerade — oavsett om du själv slutat arbeta i bolaget.

Skatteverket definierar närstående som:

• Make eller maka
• Registrerad partner eller sambo
• Föräldrar och far- och morföräldrar
• Barn och barnbarn (samt deras makar/sambor)
• Syskon (samt deras make/sambo och barn)

Om din make fortsätter arbeta operativt i bolaget efter att du slutat, börjar inte femårsklockan ticka för dig. Båda parter måste sluta vara verksamma i betydande omfattning för att karensperioden ska börja.

Praktisk exit-strategi med 5:25-regeln

Att utnyttja 5:25-regeln kräver ett strukturerat tillvägagångssätt. Här är en typisk strategi:

Koppling till pensionsplanering

2,5 miljoner kronor mer i netto är inte bara en skattefråga — det är en pensionsfråga. Kapitalet du sparar i skatt kan placeras i ett ISK, i tjänstepension via ett nytt bolag eller i ett holdingbolag. Med 10 år av ränta-på-ränta (6 % avkastning) växer 2,5 MSEK till ca 4,5 MSEK. Det är skillnaden mellan en bekväm pension och en mycket bekväm pension.

Pensionskalkylen hjälper dig modellera exakt hur din situation ser ut. Ange din nuvarande ålder, planerat pensionsdatum och förväntad exit-summa — och se hur mycket som faktiskt hamnar i din ficka beroende på om du planerar för 5:25-regeln eller inte.

Beräkna din pension

Vanliga misstag

• ✗

  Sälja för tidigt — innan fem år gått

  En försäljning ett år för tidigt innebär att hela vinsten beskattas enligt 3:12. Det kan kosta miljoner i onödig skatt.

• ✗

  Närstående fortsätter arbeta i bolaget

  Om din make eller ett barn arbetar kvar operativt i bolaget räknas dina andelar fortfarande som kvalificerade.

• ✗

  Ta konsultuppdrag via samma bolag

  Fakturerar du konsulttjänster via det bolag du vill göra okvalificerat, riskerar du att Skatteverket anser att du fortfarande är verksam i bolaget.

• ✗

  Inte dokumentera överlåtelsen av det operativa ansvaret

  Utan dokumentation kan det bli svårt att bevisa exakt när du slutade vara verksam i betydande omfattning. Protokollfördra datum och beslut noggrant.

• ✗

  Glömma att sparat gränsbelopp försvinner vid okvalificerade andelar

  Gränsbeloppet (K10) är bara relevant för kvalificerade andelar. Om du väljer 5:25-strategin och andelarna blir okvalificerade kan du inte längre använda det sparade gränsbeloppet. Ta ut utdelning inom gränsbeloppet under karenstiden istället.

Sammanfattning

• 5:25-regeln innebär att andelar i ett fåmansbolag kan bli okvalificerade efter fem kalenderår utan aktiv verksamhet
• Okvalificerade andelar beskattas med 25 % kapitalvinstskatt istället för upp till 52 % under 3:12-reglerna
• Närstående måste också sluta vara verksamma — annars börjar inte karenstiden löpa
• Strategin kräver minst fem år av planering och tydlig överlåtelse av den operativa rollen
• Skillnaden i skatt kan vara flera miljoner kronor — pengar som istället kan växa som pensionskapital
• Utnyttja gränsbeloppet och ta utdelning med 20 % under karenstiden för att maximera utfallet

Läs vidare

• Sälja ditt AB — så påverkas din pension →
• 3:12-reglerna och din pension →
• Pensionsplanering för företagare — komplett guide →